RISE 네트워크인프라 (367760)

📌 기초지수 분석

RISE 네트워크인프라(367760)는 상품명에서 통신망·데이터센터·광통신 등 네트워크 기반시설 관련 종목을 편입하는 테마형 상장지수펀드로 짐작되나, 제공된 자료에 기초지수명이 공란으로 되어 있어 어떤 지수를 복제·추종하는지 확인되지 않습니다. 따라서 지수 산출 방식(시가총액 가중·동일가중·유동시가 조정 여부)이나 정기 변경 주기, 편입 기준(매출 비중·업종 분류 체계) 등을 특정해 설명드리기 어렵습니다.

순자산총액은 7,032억원 수준으로 테마형 상장지수펀드 가운데 중견 규모에 속하며, 총보수는 연 0.45%로 대표지수형 상품(0.05~0.15% 안팎) 대비 다소 높게 책정되어 있습니다. 이는 좁은 범위의 특화 업종을 담는 액티브·테마 상품의 통상적 보수 수준으로, 기초지수가 확인되지 않은 점을 감안하면 실제 편입 방식이 완전복제형인지 표본추출형인지, 혹은 액티브 운용 요소가 결합되어 있는지에 따라 추적오차 특성이 달라질 수 있음에 유의하셔야 합니다.

📊 수익률 현황

📈 성과 분석

1년 수익률 +357.56%로 벤치마크격인 코스피200 지수형(KODEX 200 +156.99%, TIGER 200 +157.93%)의 두 배를 훌쩍 넘어섰고, 지수 2배 추종 상품인 KODEX 레버리지(+357.32%)와도 사실상 대등한 성과입니다. 6개월 수익률 역시 +67.71%로 대표지수형(+17%대) 대비 큰 폭의 초과 성과를 기록하였습니다. 반면 최근 3개월은 -31.72%로 시장 전체(-18%대) 대비 낙폭이 두 배 가까이 확대되어, 상승·하락 양방향으로 시장 대비 진폭이 매우 크다는 사실이 확인됩니다. 1개월 기준으로는 +11.8% 반등하며 반도체TOP10(+5.45%)이나 코스피200 계열(+0.6~1.0%)을 상회하고 있습니다.

📦 1개월 수급 현황

📋 편입 현황

현재 제공된 데이터에 보유 종목 정보가 포함되어 있지 않습니다. 정확한 편입 종목 및 비중은 운용사(KB자산운용) 공시 자료 또는 한국거래소 ETF 정보 포털에서 확인하시기 바랍니다.

⚖️ 경쟁 ETF 비교

본 상품의 기초지수 정보가 확인되지 않는 상태이므로, 동일 테마·동일 기초지수를 추종하는 타 운용사 상장지수펀드(KODEX·TIGER·ARIRANG 등) 명단을 특정해 나열하는 것은 부정확한 비교가 될 수 있습니다. 제공된 비교군은 대표지수형(KODEX 200, TIGER 200), 업종 테마형(TIGER 반도체TOP10), 파생 레버리지형(KODEX 레버리지)으로 성격이 서로 달라 직접적인 경쟁 상품이라기보다 시장 대비 성과를 가늠하는 기준선에 가깝습니다. 정식 비교를 위해서는 동일한 네트워크·통신 기반시설 지수를 추종하는 상품군을 별도로 식별한 뒤 총보수, 순자산총액, 추적오차, 배당 처리 방식 등을 함께 견주어 보시는 절차가 필요합니다.

✅ 투자 포인트

• 1년 +357% 수준의 성과로 코스피200 대비 2배 이상 초과 수익을 시현하여 통신망·데이터센터 테마의 강한 상승 동력을 확인할 수 있는 상품입니다.
• 순자산총액 7,032억원 규모로 테마형 상장지수펀드로서는 중견급 유동성 기반을 갖추고 있어 기관 자금 유입에도 대응이 가능한 수준입니다.
• 일평균 거래량이 약 27만주 수준으로 개인 투자자의 장중 진입·청산에 유의미한 유동성이 확보되어 있습니다.
• 괴리율이 -0.17%로 순자산가치 대비 소폭 할인 거래되어 매매 체결 시 가격 왜곡 부담이 낮은 편입니다.

⚠️ 주요 리스크

• 3개월 -31.72%로 시장 낙폭의 2배에 가까운 조정을 기록한 사례에서 확인되듯이 하락 국면에서의 원금 훼손 폭이 대표지수형보다 훨씬 큽니다.
• 기초지수와 구성종목 정보가 공란이어서 편입 종목 쏠림·업종 편중 여부를 사전에 검증하기 어려워 정보 비대칭 위험이 상존합니다.
• 총보수 연 0.45%로 대표지수형 대비 3~9배 수준이므로 장기 보유 시 복리 기준 비용 부담이 축적됩니다.
• 네트워크·통신 기반시설 테마는 정부 통신정책, 요금 규제, 인공지능 데이터센터 투자 사이클 등 정책·업황 변수에 민감하여 구조적 이벤트 발생 시 단기 변동성이 확대될 수 있습니다.

💧 유동성 및 괴리율

현재가 60,100원, 순자산가치 60,201원 기준 괴리율은 -0.17%로 순자산가치 대비 극히 소폭의 할인 거래 상태이며, 일반적인 지정참가회사(AP)의 설정·환매 활동이 원활히 이루어지고 있음을 시사합니다. 일평균 거래량 274,944주에 현재가를 곱하면 대략 165억원 안팎의 거래대금이 형성되어, 수천만원~수억원 단위 주문은 무리 없이 소화될 것으로 판단됩니다.

💰 배당(분배금) 현황

지급 방식: 연간지급  ·  연간 분배율(최근 4회 합산): +0.37%

🎯 결론 및 투자 전략

RISE 네트워크인프라(367760)는 지난 1년 +357%라는 폭발적 성과와 최근 3개월 -31%대의 급락을 동시에 겪은, 진폭이 매우 큰 테마형 상장지수펀드입니다. 성과 궤적만 놓고 보면 지수 2배 추종형인 KODEX 레버리지에 필적하는 변동성을 보이고 있어, 단순 산업 노출용이 아니라 실질적으로 고베타 성장 테마 상품으로 인식하고 접근하시는 것이 안전합니다.

다만 본 자료에는 기초지수명과 구성종목 명세가 확인되지 않아 편입 쏠림·업종 배분·정기 변경 규칙 등 핵심 정보의 검증이 불가능한 상태입니다. 따라서 실제 매수 판단 전에는 운용사(KB자산운용)가 공시하는 투자설명서와 최신 자산구성내역(PDF)을 확인하시어 기초지수·상위 편입 종목·리밸런싱 규칙을 반드시 점검하시고, 단기 급등 이후 조정 국면을 감안한 분할 매수·손실 한도 설정 등 위험관리 원칙을 함께 세우시길 권해드립니다.